2024年計算機供需分析

中原證券：計算機行業(yè)估值整體較為合理 鴻蒙表現(xiàn)值得重點關注(20241016/07:48)

中原證券表示，目前計算機行業(yè)估值整體較為合理?？紤]到當前海外局勢動蕩，同時我國在工業(yè)、科技、軍事等領域綜合實力持續(xù)凸顯，地方債、房地產(chǎn)等領域風險也處于緩解趨勢中，我國的A股市場對海外資金的吸引力也在持續(xù)加強，計算機板塊也有望受到整體行情帶動，持續(xù)獲得較好的表現(xiàn)。建議重點關注10月22日原生鴻蒙之夜暨華為全場景新品發(fā)布會的相關內容。

中信證券：把握計算機行業(yè)高景氣度和底部機遇(20241015/08:40)

中信證券研報指出，預計計算機行業(yè)三季度各板塊和細分賽道業(yè)績仍將伴隨下游需求波動或有所分化，結構性需求亮點和AI引領的科技創(chuàng)新帶來的新增量將有所體現(xiàn)。展望2024全年，持續(xù)看好在“結構性需求亮點”和“科技創(chuàng)新”兩大主線下的投資機遇，同時兼顧“順周期”邊際變化，推薦把握高景氣度和底部機遇。建議關注存在結構性需求亮點的信創(chuàng)、數(shù)據(jù)產(chǎn)業(yè)鏈、財稅IT、低空經(jīng)濟等領域；關注AI創(chuàng)新落地引領的供給創(chuàng)新，重點關注國產(chǎn)算力和強映射應用的新機遇；同時關注順周期板塊邊際變化下的金融IT、地產(chǎn)和建筑IT、網(wǎng)絡安全等細分領域。

周鴻祎：諾貝爾物理學獎頒給計算機科學、頒給人工智能具有標志和代表性的意義(20241009/20:21)

9日，周鴻祎發(fā)布博文表示：這一次諾貝爾物理學獎頒給計算機科學、頒給人工智能，應該會有很深遠的影響，具有標志和代表性的意義。我覺得有一個觀點很有趣，從諾貝爾獎評審的角度來講，可能都已經(jīng)開始相信物理學的前沿靠人類是不夠的，要靠AI。AI最重要的一個能力是幻覺，可能幻覺才能帶來新的創(chuàng)造性的發(fā)現(xiàn)，才能帶來人類的進化，這樣的一種觀點是不是很有趣？未來所有學科的發(fā)展都離不開AI，所以我覺得將來可能生物學、化學、數(shù)學等其他科學的獎項也會發(fā)給計算機科學家，會發(fā)給對AI產(chǎn)業(yè)具有貢獻的人。因為AI for Science代表了未來的一個趨勢，可能以后各個科學的突破，都要靠AI來推動。AI會成為人類科學研究的重要的工具。以后搞AI的人，不光可以得諾貝爾物理學獎，還能得諾貝爾化學獎，得諾貝爾生物學獎。AI正在改變這個世界，首先改變的是諾貝爾獎發(fā)獎的方式。

平安證券：計算機行業(yè)未來有望迎來業(yè)績和估值的雙重提升(20241008/14:12)

平安證券研報指出，后續(xù)政策的落地將持續(xù)鞏固我國經(jīng)濟回升向好勢頭，進一步提振資本市場信心。作為新質生產(chǎn)力的重要組成部分，計算機行業(yè)未來有望迎來業(yè)績和估值的雙重提升。持續(xù)看好計算機行業(yè)投資機會，建議關注三個板塊。1）信創(chuàng)板塊，受益新質生產(chǎn)力的發(fā)展，推薦海光信息、龍芯中科、中科曙光、神州數(shù)碼、金山辦公、太極股份，建議關注軟通動力、拓維信息、潤和軟件、卓易信息、中國軟件、誠邁科技、達夢數(shù)據(jù)、海量數(shù)據(jù)、福昕軟件、普聯(lián)軟件、麒麟信安、遠光軟件；2）AI板塊，受益新質生產(chǎn)力的發(fā)展，強烈推薦中科創(chuàng)達、盛視科技、啟明星辰，推薦工業(yè)富聯(lián)、浪潮信息、紫光股份、科大訊飛，建議關注寒武紀、景嘉微、萬興科技、彩訊股份；3）金融IT板塊，受益資本市場的活躍，強烈推薦恒生電子，推薦頂點軟件、宇信科技，建議關注東方財富、同花順。

中信建投：計算機指數(shù)估值仍處于近十年相對低位 具備上行潛力(20241008/07:50)

中信建投證券研報認為，估值修復先行，新股、互金與券商IT充當排頭兵，分化后建議優(yōu)先關注預期反轉較大的政府類、消費類IT和政策催化基本面持續(xù)改善的國產(chǎn)化賽道。計算機指數(shù)估值仍處近十年低位，有較大修復空間。市場成交額與金融IT/互金標的營收相關，市場放量下相關企業(yè)向好。鴻蒙原生系統(tǒng)10月8日公測，疊加近期信創(chuàng)大單推進，各環(huán)節(jié)廠商有望受益。Robotaxi將于10月10日揭幕，智駕產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來新增長點。投資建議：1）估值修復+順周期白馬標的；2）互金和券商IT；3）預期反轉類IT公司（政府類IT、消費類IT、財稅IT與政府采購IT、網(wǎng)絡安全等方向）；4）國產(chǎn)化方向，黨政與行業(yè)信創(chuàng)加速，以及財稅IT與政府采購IT方向；5）華為及特斯拉近期事件催化下相關產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)。

中信建投：計算機指數(shù)估值仍處于近十年相對低位 具備上行潛力(20241008/07:45)

中信建投證券研報認為，估值修復先行，新股、互金與券商IT充當排頭兵，分化后建議優(yōu)先關注預期反轉較大的政府類、消費類IT和政策催化基本面持續(xù)改善的國產(chǎn)化賽道。計算機指數(shù)估值仍處近十年低位，有較大修復空間。市場成交額與金融IT/互金標的營收相關，市場放量下相關企業(yè)向好。鴻蒙原生系統(tǒng)10月8日公測，疊加近期信創(chuàng)大單推進，各環(huán)節(jié)廠商有望受益。Robotaxi將于10月10日揭幕，智駕產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來新增長點。投資建議：1）估值修復+順周期白馬標的；2）互金和券商IT；3）預期反轉類IT公司（政府類IT、消費類IT、財稅IT與政府采購IT、網(wǎng)絡安全等方向）；4）國產(chǎn)化方向，黨政與行業(yè)信創(chuàng)加速，以及財稅IT與政府采購IT方向；5）華為及特斯拉近期事件催化下相關產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)。

國金證券：計算機板塊有可能具備再次構筑雙底，啟動新一輪向上行情的機會(20240726/08:45)

國金證券近日研報表示，年初至今計算機行業(yè)表現(xiàn)居末，二季度機構持倉環(huán)比下降，回到歷史地位。近期我們觀察到板塊活躍度有所提升，一方面可能前期回撤，比較大程度上體現(xiàn)了投資者風險偏好回落和對經(jīng)營表現(xiàn)強度預期不高的影響，籌碼結構也進一步優(yōu)化，在改革預期的背景下，G端和大B端需求也可能有見底回暖的契機，只是強度未知，信創(chuàng)、車路云、智能駕駛等關注度也有提升。我們認為板塊有可能具備再次構筑雙底，啟動新一輪向上行情的機會。

中信證券：關注計算機行業(yè)三個方向的投資機會(20240725/08:20)

中信證券研報指出，建議關注計算機行業(yè)三個方向的投資機會：1）硬件方面，國產(chǎn)CPU和GPU芯片及服務器、外設打印機等有望同時受益政策催化及產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢；2）基礎軟件領域，國產(chǎn)操作系統(tǒng)及數(shù)據(jù)庫在黨政、金融等領域穩(wěn)步加速替換，助力關基行業(yè)系統(tǒng)安全；3）應用軟件及行業(yè)解決方案廠商，如辦公軟件國產(chǎn)化、以金融為代表的行業(yè)信創(chuàng)解決方案廠商也有望持續(xù)受益自主軟硬件產(chǎn)業(yè)新發(fā)展。

昨日69只個股漲停 主要集中在計算機、機械設備等行業(yè)(20240723/08:12)

統(tǒng)計顯示，7月22日A股共2904只個股上漲，2189只個股下跌，平盤個股241只。當日漲停個股69只，跌停個股13只。分行業(yè)來看，漲停個股主要集中在計算機、機械設備等行業(yè)